Förvirringen är total när den ålderdomligt klädde mannen kravlat sig ut från kattvinden hemma hos Nils Andersson i Gamla stan. Nils förstår ingenting. Den mystiske inkräktaren är desto mer målmedveten. Han påstår att han är Gustav III! Och han har inte tid att småprata utan vill genast skynda iväg till Operan för att inte missa maskeradbalen som han tror pågår för fullt. Häpen och förfärad tvingas han inse att den maskeraden avslutades för 223 år sedan. Utmattad av nya intryck somnar han på divanen. Under tiden tar Nils kontakt med sin vän Gudrun, på Riksarkivet, och hon börjar undersöka saken.